乘聯(lián)會7月21日發(fā)布上半年乘用車市場分析及全年展望。根據(jù)乘聯(lián)會發(fā)布的狹義乘用車數(shù)據(jù)，上半年乘用車批售銷量766.7萬輛，同比-22.9%；零售銷量770.9萬輛，同比-22.5%。今年零售市場一季度、二季度增速分別為-41%、-3%。二季度車市同比增速企穩(wěn)，較一季度呈現(xiàn)出V字回升。上半年市場結(jié)構(gòu)方面主要呈現(xiàn)出以下特點：
市場集中度不斷提高
上半年TOP10廠商銷量占乘用車市場的61%，相比去年同期提升3個百分點。近三年來，汽車市場從過去的中高速增長進入調(diào)整期，尤其是今年在疫情的影響下，汽車經(jīng)營情況面臨極大的挑戰(zhàn)。弱勢品牌抗風(fēng)險能力較差，現(xiàn)金流、供應(yīng)鏈更可能出現(xiàn)問題，部分品牌已經(jīng)出現(xiàn)破產(chǎn)出局的情況。相對而言，頭部廠商資源多，抗風(fēng)險能力強，市場集中度不斷提升。
豪華車表現(xiàn)突出
豪華車延續(xù)高增長態(tài)勢，上半年豪華車份額13.7%，較去年同期提升了3.1個百分點，其中6月豪華車份額14.8%，達到歷史新高。豪華車主要受益于消費升級、價格下探以及豪華車的客戶群體（如金融業(yè)）受疫情影響較小。同時，疫情對中小企業(yè)的沖擊最為嚴重，對中低收入群體的影響更為明顯，自主品牌的份額下滑較多。
SUV整體表現(xiàn)好于轎車
上半年SUV整體表現(xiàn)好于轎車，SUV同比下降17%，轎車同比下降25%。近期隨著市場的企穩(wěn)，SUV二季度同比增速率先轉(zhuǎn)正，同比增長6%，成為疫情期間被壓制需求的主要釋放點，尤其是高端SUV市場，二季度同比增長25%。
新能源市場表現(xiàn)低迷
上半年新能源車零售市場31.4萬，同比下降44%，表現(xiàn)弱于整體市場。受疫情影響加之油價下降，個人消費者購買意愿減弱，公商務(wù)車輛需求下降。市場結(jié)構(gòu)上，特斯拉作為新勢力中的代表表現(xiàn)突出，6月銷售1.5萬輛，占新能源市場的17.7%。同時，今年A00市場在寶駿E100的帶動下出現(xiàn)階段性恢復(fù)，但7月補貼結(jié)束后存在一定變數(shù)。下半年總體而言，新能源市場環(huán)境較上半年有望得到較大的改善。
下半年疫情、經(jīng)濟和車市環(huán)境等負面影響均有所改善，但受疫情沖擊的居民收入、收入預(yù)期難以快速恢復(fù)到疫情前水平，同時地方政府利好政策效果減弱，下半年乘用車有望同比轉(zhuǎn)正，但存在較大壓力。
一、疫情后經(jīng)濟改善，但居民收入、消費信心有待提升
當前經(jīng)濟處在疫情后修復(fù)期，二季度消費、投資和出口三大經(jīng)濟指標持續(xù)改善，居民收入感受有所好轉(zhuǎn)，整體消費意愿略有提升，不過幅度有限，近期南方洪澇也拖累消費意愿。汽車產(chǎn)業(yè)作為國民經(jīng)濟支柱性產(chǎn)業(yè)，受到各級政府的高度關(guān)注。有效拉動汽車消費有利于進一步激發(fā)市場活力，保障民生和就業(yè)。
二、利好政策組合出擊，下半年利好政策力度較上半年有所減弱
中央部委多次釋放促進汽車消費信號，先后頒布二手車增值稅減免、國六實施時間延后、新能源補貼延長等利好政策。地方政府積極響應(yīng)，2020年至今相繼有30多個省市頒布了近160多條的促汽車消費政策，補貼對象涵蓋消費者、經(jīng)銷商和廠商等各個對象，其中多個限購城市放松限購，增加牌照投放。
利好政策的實施在提升車市熱度、激發(fā)消費需求上，起到了很大的作用。地方政策在二季度集中發(fā)力，部分采取政企聯(lián)合的方式，對市場起到了良好的支撐。但下半年隨著部分地方政策的退出，利好政策對市場的支撐力度減弱。
三、市場環(huán)境改善，地方車展重啟推動消費需求釋放
在利好政策的帶動下，前期受疫情壓抑的汽車需求釋放，推動近期車市企穩(wěn)。下半年車展重啟、廠家促銷等市場因素進一步加強。疫情期間停辦的車展在5月陸續(xù)開啟，7月24日成都國際車展也正式開幕。經(jīng)初步統(tǒng)計，5月-7月約有360多個地方車展舉行，加之車型價格的繼續(xù)下探，消費需求進一步得到挖掘和釋放。同時較多汽車廠商未調(diào)整全年目標，下半年銷售壓力大，廠家促銷進一步加大。
綜合考慮宏觀經(jīng)濟、產(chǎn)業(yè)政策和市場環(huán)境等多方面因素后，預(yù)計2020年乘用車市場同比下降11%。
